60歳で定年を迎えても働き続ける人が多い昨今、退職金を含めた老後資金の運用方法は重要な課題です。当面の生活費を収入から賄いつつ、資産寿命をどう延ばしていくべきでしょうか。本記事では、山中伸枝氏の著書『イラストで要約 NISA&iDeCo超入門』（インプレス）より一部を抜粋・再編集し、世帯年収400万円・貯金2,500万円の60代夫婦のケースから、個人向け国債やNISAを活用した賢い出口戦略を解説します。
退職金はNISAでコツコツ運用
CASE Fさん家族
60歳・既婚・会社員（雇用継続勤務）妻（58歳・パート）
分譲マンション暮らし
世帯年収400万円（夫300万円、妻100万円）・貯蓄2,500万円（うち退職金1,500万円）
一般的に60歳で定年を迎えますが、定年後も雇用継続などで働き続ける人も多いでしょう。また、退職金でまとまったお金が入る人も。
この資金をどう使うのかもこの年代の重要なポイントと言えます。このケースの場合、子どもは独立して夫婦2人になり、老後資金をどう延命させるかが主な課題です。
夫は定年後も雇用継続で働き、妻もパート収入があるので、当面の生活費は収入から賄います。
貯蓄のうち、1,000万円は、70～80歳の15年間で使う生活費として、個人向け国債に預けます。
次に600万円を夫の投資として、月10万円を5年間積み立てます。全世界株式型をメインとし、やや攻めの運用で、バランス型を組み合わせてリスクを抑えます。
妻は、月2万円を比較的リスクが少ないバランス型に積み立て、自身の老後資金を増やしましょう。
（図表1）60代夫婦のポートフォリオ
老後資金は「個人向け国債」も検討
個人向け国債とは、個人で購入できる日本国債のことです。購入すると、半年ごとに利子を受け取れ、満期には額面金額（元本）も受け取れます。1年経過すると解約でき元本も割れません。
1万円から購入でき、満期と金利の組み合わせで3つから（図表2）選ぶことができます。最も金利の高い「固定5」が比較的有利と言えますが、現在のように、金利上昇局面では、金利が半年ごとに見直しされる「変動10」も選択肢の1つと言えます。
（図表2） ※利率は、募集期間令和8年1月8日～1月30日までの個人向け国債の金利情報